Zaawansowane techniki analizy finansowej
- Praktyczna praca z danymi finansowymi – modele, wskaźniki i interpretacja wyników w realnych scenariuszach biznesowych.
- Wycena spółek i ocena ryzyka – metody DCF, porównawcze i hybrydowe stosowane przez analityków instytucjonalnych.
- Prezentacja wniosków i komunikacja z decydentami – jak przełożyć liczby na decyzje zrozumiałe dla zarządu.
Program składa się z ośmiu modułów tematycznych, każdy zamknięty zestawem zadań opartych na rzeczywistych danych spółek notowanych na GPW i rynkach europejskich.
Wartość godziwa, wartość księgowa i rynkowa – różnice, które mają znaczenie przy podejmowaniu decyzji inwestycyjnych.
Czytanie bilansu, rachunku zysków i strat oraz przepływów pieniężnych – poza tym, co podaje się w nagłówkach raportów.
Budowa modelu zdyskontowanych przepływów pieniężnych w arkuszu kalkulacyjnym – od założeń do wrażliwości wyniku.
Mnożniki EV/EBITDA, P/E, P/BV – jak je dobierać, kiedy są miarodajne i gdzie popełnia się najczęstsze błędy.
modułów tematycznych
Każdy moduł trwa od czterech do sześciu godzin materiału wideo, uzupełnionego o arkusze robocze i studia przypadków z rynku polskiego i europejskiego.
Każde narzędzie jest połączone z konkretnym modułem – uczysz się go w kontekście, nie w oderwaniu od zadania.
Stress-testing modelu, analiza wrażliwości i symulacje Monte Carlo – kiedy stosować każde z podejść.
KPI specyficzne dla sektora – handel detaliczny, produkcja, fintech – i jak je interpretować w kontekście cyklu koniunkturalnego.
Jak prezentować rekomendacje analityczne – struktura raportu, wizualizacja danych i argumentacja dla różnych odbiorców.
Samodzielna analiza wybranej spółki – od zebrania danych po przygotowanie raportu z rekomendacją i uzasadnieniem.
Prowadzący program
Pracowałem z modelami wyceny w funduszu private equity, zanim zacząłem uczyć. Wiem, gdzie studenci tracą czas i które błędy kosztują najwięcej w praktyce.
Moduły dotyczące komunikacji wyników i raportowania ESG to obszary, w których widzę największą lukę u analityków wchodzących na rynek.
Analiza ryzyka to nie tylko matematyka – to zrozumienie, które założenia są kruche i jak to zakomunikować decydentom bez paniki.